中财网肥西时代影城排片:筹码分析 -
来源：百度文库 编辑：中财网 时间：2024/05/06 18:29:37
筹码分析包括：
1，筹码的分布区间
2，筹码的集中度
3，筹码的锁定性
4，筹码的转移
筹码分析是专门用于监控主力动向的手段，非常有效，筹码分析是一面照妖镜，任何庄股在它面前都会现出原形。
在市场中，很多人都或多或少的了解一点筹码分析，但是绝大部分人了解的都仅仅是一点皮毛，并没有真正理解，也许很多人认为筹码分析是很肤浅的，但是这恰恰反映了他们的无知，可以毫不夸张的说，真正懂得筹码分析的人极少，我在和我的朋友吗交流的时候，反复给他们灌输筹码的概念，让他们养成科学的筹码分析习惯，这是一种全新的而且是有效的筹码分析技巧。
目前很多技术分析软件都有筹码分析的功能，但是那是一种简单模仿，是机械的照搬，根本无法适应实战变化，我平时应用的股票分析软件就是最简单的K线软件，我只需要一张K线图，其他的分析功能我都不用。
筹码的分布区间反映了市场的成本分布，同时也造成了压力和支撑力度大小的不同，有经验的大资金在运作一只股票前，首先要分析筹码的分布情况，筹码的分布情况会直接影响操作的难易程度。
为何有些股票大资金容易建仓？为何有些股票却很难吃到筹码？这些问题是由多种原因造成的，包括基本面，消息面，政策面，但是最主要的却是技术上的筹码分布原因。
筹码的集中度直接反映了主力介入程度的深浅，也反映了主力的控盘程度，同时，不同的筹码集中度也反映了庄股运作的不同时期，任何一只庄股的运作都有少年期，青年期，壮年期，老年期，死亡期，庄股的不同时期有不同的筹码集中度。
筹码的锁定性反映了主力的控盘能力，资金实力，以及操作志向健康的庄股的筹码锁定性应该是良好的，而不健康的庄股的筹码一定是松动的
放量的本身是筹码的买卖造成的，而买卖的结果造成了筹码在不同投资者的手中进行转移，因此，任何一只股票的放量，都是代表筹码在发生转移。
但是判断问题的关键不在于转移，而在于转移的性质，也就是说筹码到底是从分散到集中？还是从集中到分散？
这一点是筹码分析的关键。
一个人的投资水平高低，直接反映在选择股票上，无论那一个高手或是名家，只要把他选择的股票用筹码分析的眼光扫视一下，就可以知道他的真实能力，很多基本面分析专家或者技术派高手并不真正懂得筹码分析的要害，他们出现操作失败的股票最大的失败因素就是筹码不健康。
可以好不夸张的说，用筹码分析一眼就可以看出一个人的实战能力高低。
判断股票的筹码集中度，如果只根据报表中公布的人均持股数来判断的话，简直是笑话！因为时间上的滞后性，根本无法适应实战的要求，一切都来不及，报表公布的数字只能作为判断的检验结果.
其实，在实战中，判断筹码的集中度，要从K线走势上进行判断，这才是真正的实战功夫，报表仅仅作为一种检验参考。
从K线上走势上判断筹码集中度，首先要看股票的筹码放量区间，以及历史筹码的沉淀上，结合该股的股价走势是否流畅，个股的K线与大盘同期走势存在的异同。最后最重要的一点是K线图上的筹码的锁定性如何，
也许有人会问：主力机构中高手云集，难道他们不懂筹码分析吗？难道他们不会采用骗线吗？
是的，优秀的大资金操盘手是应该懂得筹码分析的，但是这并不能祢补大资金的自身弱点，任何大资金都有一个最致命的弱点：进出不便。
无论主力机构的操作手法怎样翻新，怎样高明，但是其自身的弱点是永远都无法回避的。骗线只对一般的投资者有效，对真正懂得筹码分析的人是无效的。
筹码分析（续）
在筹码分析中，“购买力”因素是非常重要的，股票在不同的价格上，投资者的购买力是不同的，而购买力直接影响到平均持股数量，很多人往往忽视这一点，因此在实际运用中经常会出现偏差，得出完全相反的结论。
筹码分析是建立在“筹码守恒”的基础上的，我把这称为“筹码首恒定律”。
因为一个股票的筹码数量是一定的，无论怎样在机构和散户中转移，其总量是守恒的，对于一个庄股的完整运作周期而言，在建仓时会出现一个筹码不断集中的连续放量高峰，在将来的出货期必定也会出现一个与之相对应的筹码逐渐分散的连续放量高峰，在两个放量高峰之间，往往是一个筹码锁定的控盘周期，这个控盘周期的长短与庄家的运作手法，以及资金链因素有关。
纵观牛市历史上的所有黑马，会发现它们都有一个共同的特点：就是“股价低”。只有股价低的股票，才容易被主力选中，不但近几年的重组股如此，而且就连“长虹”“海尔”等绩优股当初也都是低价股！我们明白了这个道理以后，就不会再有“看不懂的行情”了。
主力运做一只股票的过程，实际上就是“筹码从分散到集中再到分散”的过程。我们掌握“筹码分部重心”原理至关重要。庄家在低位能吃到足够的廉价筹码是决定做庄成败的关建。这就要求股票的筹码分布重心必须在低位！大盘处于低迷时上市的新股，由于开盘定位较低，并且大量的换手都换在低位，使其筹码分布的重心也处于低位，此时主力即使打压股价，散户亏的钱也不多，散户在低位割肉也割得起，如果主力拉高，散户在稍有获利的情况下也容易将筹码卖给主力，这样就给主力建仓提供了方便，因此筹码分布重心低的股票往往会成为黑马的摇篮，本人在2000年成功抄做的新股“河池化工”和“四维瓷业”就属于这一类。
当大盘处于高位时上市的新股，由于开盘定位太高，失去了炒做的空间，根本不会有主力大资金介入，并且，由于大量的换手都换在高位，使其筹码的分布重心也处于高位！将来暴跌后，由于投资者的持股成本过高，想割肉根本割不起，形成一种“死猪不怕开水烫”的局面。成交极度低迷，此时即使有主力想介入，但由于散户亏损太多，不可能轻易将筹码卖给主力，这样就给主力吸筹带来了很大的麻烦，因此，筹码分布重心高的股票很难有良好的表现。例如：97年上市的一汽轿车，葛洲坝，宇通客车，以及近两年上市的浦发银行，三九医药，科龙电器等，就是因为这个原因成为了典型的“牛市熊股”。
我们在选则股票前，要站在庄家的立场上看问题，必须仔细分析筹码的分布重心！如果筹码重心低，则成为黑马的概率就大，如果筹码的重心高，则尽量不参与，此时即使股价很低，也要等“盘透”以后，筹码分布的重心降下来时再参与。否则“过早的介入”对你的持股耐心将是一个严峻的考验。
日期：2010-02-01 16:18:12
通过筹码分析判断头部
一个头部的形成是需要有条件的，筹码分析是很重要的技术分析方法，它不但可以用来判断趋势的中途走势，而且还可以用来判断头部，头部的产生条件有很多方面，但是任何一个头部往往都会具备“筹码松动”这个基本的特点。
所谓筹码松动在盘面的具体表现为，股价在经过大幅度上升以后，具备其他的见顶条件以后，出现剧烈的震荡，并且同时在高位伴随着巨大的成交量。这就是筹码松动的基本特点。出现剧烈的震荡说明市场出现巨大的多空分歧，原有一边倒的上升格局将出现变化。在高位伴随着巨大的成交量说明市场的筹码在发生大量的转移，此时如果股价滞涨的话，就说明做多能量即将耗尽。
形态分析
在经典的技术分析理论中，形态分析具有很大的应用价值，形态分析是最基本的技术分析方法之一，一个形态的形成并不是偶然的和随机的，它是多空双方争夺的结果，反映了多空力量的此消彼长，很多人认为形态分析是最简单的小儿科，每个人都能顺口说出一些形态，比如三角形，头肩顶，头肩底，等等，但是，当我们把这些经典的形态都牢记在心，甚至背得滚瓜烂熟以后，来到股市里是不是就能战无不胜了呢？回答当然是否定的！这正如孙子兵法所言“兵无常式，水无常形”，尤其在风云变幻的股市中更是如此！我们在学习形态分析时，应当透过形态的表面，了解形态产生的原因，掌握多空争斗的最原始最根本的东西，这就相当于武术中的“散打拆招”，只有这样我们才能了解形态的本质。
每一个形态的产生都是有着其内在的原因，并不是随意的，此时，也许有人会说：“形态是给散户看的,是庄家用来骗线的，庄家想咋样做图形就咋样做。”对于这种看法，我认为是一种肤浅的理解，或者说是一种不求甚解的态度。技术分析的本质是研究多空力量对比，而走势图形的形态正恰恰是多空力量对比的最直观的体现，庄家每天对敲时，有买盘也有卖盘，庄家的买卖交易也是市场整体买卖交易的组成部分，我们只需通过技术走势来判断买卖力量的整体对比，就可以帮助我们判断大势的方向，根本不必刻意去区分哪笔单子是庄家的，哪笔单子是散户的，这样做的结果是徒劳的，因为你永远无法准确的区分出庄家和散户的每笔交易，散户的单子可以聚少成多，庄家单字也可以化整为零。
大部分投资者对形态分析都很了解，因为形态分析是股市最基本的技术分析方法，股市中的每个人都能说出一些常见的形态，并且都能判断出形态的未来走向，而我们打开过去的K线图，一个个经典的底部形态和头部形态都历历在目，这似乎在告诉我们：形态是非常准确的而股市也好像变得简单了！果真如此吗？回答是否定的！
多年以前，我在刚刚学习技术分析时，也曾经有这种感觉，当时，我看了很多头部和底部的形态，每一个都很经典，我自以为找到了通向财富的大门，我于是花了大量的时间，牢记了各种形态，并且背得滚瓜烂熟，但是当我怀着希望来到股市以后，看着上蹿下跳的股价时，却完全傻了眼，明明是上升三角形，理论上应该突破向上，但是当我买进以后股价却连续下跌，明明是M头，当我卖出以后，股价却连续创新高。刚开始的时候，我觉得是自己运气不好，后来经过多次实战以后，我觉得技术分析不可靠，甚至，我当时曾经认为技术分析无用！但是，真理和错误往往只是一步之遥，技术分析是前人经验的总结，是大师们智慧的结晶，如果技术分析无用的话，那么这些经典的理论就不会流传下来，于是我开始醒悟：并不是技术分析本身错了，而是我没有真正理解大师们的智慧精华。
在经历多次失败以后，我重新开始学习形态分析，首先，我从形态的形成原因开始学习，形态并不是无缘无故产生的，每个形态都有其产生的内在原因，为什么头肩顶之后股价会下跌？为什么双底之后股价会上升？各种不同的形态之间在什么样的情况下会出现相互转化？两个表面上看似相同的形态为什么会出现一个下跌而另一个上涨？他们的区别在那里？导致他们向不同方向转化的原因又是什么？成交量在形态形成和发展过程中能够起到什么样的作用？成本均线在形态当中的意义如何？形态在形成的过程中市场交易双方的交易心态怎样？恐惧和贪婪是人性的弱点，它在在形态中又是如何表现的？我们在分析形态时，如何能够战胜自身的心理缺陷？........
带着这些疑问，我开始重新认识形态，这些疑问是形态分析的深层次的东西，而死记硬背图形只能算做是形态分析的皮毛，是纸上谈兵而已！只有当我们透过事物的表面了解到其中的本质以后，我们才能算真正了解了形态，我们的形态分析才能得到真正意义上的升华。
K线图是组成形态的单元，它是最基本的技术分析手段，虽然看似简单，但它却是一切技术分析之本！在技术分析之中真正称得上博大精深的就是K线图，虽然简单，但是能够真正理解他的人很少，而且他的深度是我们永远也无法完全掌握的，他需要我们不断的去深入学习，一切纪录买卖交易的K线图都有共性，无论股票，期货，还是外汇。
一个形态的“可信度”是非常重要的，看似相同的两个图形，但结局可能会产生完全相反的发展方向，这就是我以后要重点阐述的东西------形态的有效性问题。
在形态中，有很多看似相同的形态但结局确完全相反，这就需要我们首先去判断形态的有效性，有的形态属于无效形态，有的形态属于有效形态。在图形上直观表现为股价与均线系统的排列状态。均线分析技术是判断形态可靠性的最有利武器。而判断形态的有效性是形态分析中的深层次问题，也正是形态分析真正手筋！
1，筹码的分布区间
2，筹码的集中度
3，筹码的锁定性
4，筹码的转移
筹码分析是专门用于监控主力动向的手段，非常有效，筹码分析是一面照妖镜，任何庄股在它面前都会现出原形。
在市场中，很多人都或多或少的了解一点筹码分析，但是绝大部分人了解的都仅仅是一点皮毛，并没有真正理解，也许很多人认为筹码分析是很肤浅的，但是这恰恰反映了他们的无知，可以毫不夸张的说，真正懂得筹码分析的人极少，我在和我的朋友吗交流的时候，反复给他们灌输筹码的概念，让他们养成科学的筹码分析习惯，这是一种全新的而且是有效的筹码分析技巧。
目前很多技术分析软件都有筹码分析的功能，但是那是一种简单模仿，是机械的照搬，根本无法适应实战变化，我平时应用的股票分析软件就是最简单的K线软件，我只需要一张K线图，其他的分析功能我都不用。
筹码的分布区间反映了市场的成本分布，同时也造成了压力和支撑力度大小的不同，有经验的大资金在运作一只股票前，首先要分析筹码的分布情况，筹码的分布情况会直接影响操作的难易程度。
为何有些股票大资金容易建仓？为何有些股票却很难吃到筹码？这些问题是由多种原因造成的，包括基本面，消息面，政策面，但是最主要的却是技术上的筹码分布原因。
筹码的集中度直接反映了主力介入程度的深浅，也反映了主力的控盘程度，同时，不同的筹码集中度也反映了庄股运作的不同时期，任何一只庄股的运作都有少年期，青年期，壮年期，老年期，死亡期，庄股的不同时期有不同的筹码集中度。
筹码的锁定性反映了主力的控盘能力，资金实力，以及操作志向健康的庄股的筹码锁定性应该是良好的，而不健康的庄股的筹码一定是松动的
放量的本身是筹码的买卖造成的，而买卖的结果造成了筹码在不同投资者的手中进行转移，因此，任何一只股票的放量，都是代表筹码在发生转移。
但是判断问题的关键不在于转移，而在于转移的性质，也就是说筹码到底是从分散到集中？还是从集中到分散？
这一点是筹码分析的关键。
一个人的投资水平高低，直接反映在选择股票上，无论那一个高手或是名家，只要把他选择的股票用筹码分析的眼光扫视一下，就可以知道他的真实能力，很多基本面分析专家或者技术派高手并不真正懂得筹码分析的要害，他们出现操作失败的股票最大的失败因素就是筹码不健康。
可以好不夸张的说，用筹码分析一眼就可以看出一个人的实战能力高低。
判断股票的筹码集中度，如果只根据报表中公布的人均持股数来判断的话，简直是笑话！因为时间上的滞后性，根本无法适应实战的要求，一切都来不及，报表公布的数字只能作为判断的检验结果.
其实，在实战中，判断筹码的集中度，要从K线走势上进行判断，这才是真正的实战功夫，报表仅仅作为一种检验参考。
从K线上走势上判断筹码集中度，首先要看股票的筹码放量区间，以及历史筹码的沉淀上，结合该股的股价走势是否流畅，个股的K线与大盘同期走势存在的异同。最后最重要的一点是K线图上的筹码的锁定性如何，
也许有人会问：主力机构中高手云集，难道他们不懂筹码分析吗？难道他们不会采用骗线吗？
是的，优秀的大资金操盘手是应该懂得筹码分析的，但是这并不能祢补大资金的自身弱点，任何大资金都有一个最致命的弱点：进出不便。
无论主力机构的操作手法怎样翻新，怎样高明，但是其自身的弱点是永远都无法回避的。骗线只对一般的投资者有效，对真正懂得筹码分析的人是无效的。
筹码分析（续）
在筹码分析中，“购买力”因素是非常重要的，股票在不同的价格上，投资者的购买力是不同的，而购买力直接影响到平均持股数量，很多人往往忽视这一点，因此在实际运用中经常会出现偏差，得出完全相反的结论。
筹码分析是建立在“筹码守恒”的基础上的，我把这称为“筹码首恒定律”。
因为一个股票的筹码数量是一定的，无论怎样在机构和散户中转移，其总量是守恒的，对于一个庄股的完整运作周期而言，在建仓时会出现一个筹码不断集中的连续放量高峰，在将来的出货期必定也会出现一个与之相对应的筹码逐渐分散的连续放量高峰，在两个放量高峰之间，往往是一个筹码锁定的控盘周期，这个控盘周期的长短与庄家的运作手法，以及资金链因素有关。
纵观牛市历史上的所有黑马，会发现它们都有一个共同的特点：就是“股价低”。只有股价低的股票，才容易被主力选中，不但近几年的重组股如此，而且就连“长虹”“海尔”等绩优股当初也都是低价股！我们明白了这个道理以后，就不会再有“看不懂的行情”了。
主力运做一只股票的过程，实际上就是“筹码从分散到集中再到分散”的过程。我们掌握“筹码分部重心”原理至关重要。庄家在低位能吃到足够的廉价筹码是决定做庄成败的关建。这就要求股票的筹码分布重心必须在低位！大盘处于低迷时上市的新股，由于开盘定位较低，并且大量的换手都换在低位，使其筹码分布的重心也处于低位，此时主力即使打压股价，散户亏的钱也不多，散户在低位割肉也割得起，如果主力拉高，散户在稍有获利的情况下也容易将筹码卖给主力，这样就给主力建仓提供了方便，因此筹码分布重心低的股票往往会成为黑马的摇篮，本人在2000年成功抄做的新股“河池化工”和“四维瓷业”就属于这一类。
当大盘处于高位时上市的新股，由于开盘定位太高，失去了炒做的空间，根本不会有主力大资金介入，并且，由于大量的换手都换在高位，使其筹码的分布重心也处于高位！将来暴跌后，由于投资者的持股成本过高，想割肉根本割不起，形成一种“死猪不怕开水烫”的局面。成交极度低迷，此时即使有主力想介入，但由于散户亏损太多，不可能轻易将筹码卖给主力，这样就给主力吸筹带来了很大的麻烦，因此，筹码分布重心高的股票很难有良好的表现。例如：97年上市的一汽轿车，葛洲坝，宇通客车，以及近两年上市的浦发银行，三九医药，科龙电器等，就是因为这个原因成为了典型的“牛市熊股”。
我们在选则股票前，要站在庄家的立场上看问题，必须仔细分析筹码的分布重心！如果筹码重心低，则成为黑马的概率就大，如果筹码的重心高，则尽量不参与，此时即使股价很低，也要等“盘透”以后，筹码分布的重心降下来时再参与。否则“过早的介入”对你的持股耐心将是一个严峻的考验。
日期：2010-02-01 16:18:12
通过筹码分析判断头部
一个头部的形成是需要有条件的，筹码分析是很重要的技术分析方法，它不但可以用来判断趋势的中途走势，而且还可以用来判断头部，头部的产生条件有很多方面，但是任何一个头部往往都会具备“筹码松动”这个基本的特点。
所谓筹码松动在盘面的具体表现为，股价在经过大幅度上升以后，具备其他的见顶条件以后，出现剧烈的震荡，并且同时在高位伴随着巨大的成交量。这就是筹码松动的基本特点。出现剧烈的震荡说明市场出现巨大的多空分歧，原有一边倒的上升格局将出现变化。在高位伴随着巨大的成交量说明市场的筹码在发生大量的转移，此时如果股价滞涨的话，就说明做多能量即将耗尽。
形态分析
在经典的技术分析理论中，形态分析具有很大的应用价值，形态分析是最基本的技术分析方法之一，一个形态的形成并不是偶然的和随机的，它是多空双方争夺的结果，反映了多空力量的此消彼长，很多人认为形态分析是最简单的小儿科，每个人都能顺口说出一些形态，比如三角形，头肩顶，头肩底，等等，但是，当我们把这些经典的形态都牢记在心，甚至背得滚瓜烂熟以后，来到股市里是不是就能战无不胜了呢？回答当然是否定的！这正如孙子兵法所言“兵无常式，水无常形”，尤其在风云变幻的股市中更是如此！我们在学习形态分析时，应当透过形态的表面，了解形态产生的原因，掌握多空争斗的最原始最根本的东西，这就相当于武术中的“散打拆招”，只有这样我们才能了解形态的本质。
每一个形态的产生都是有着其内在的原因，并不是随意的，此时，也许有人会说：“形态是给散户看的,是庄家用来骗线的，庄家想咋样做图形就咋样做。”对于这种看法，我认为是一种肤浅的理解，或者说是一种不求甚解的态度。技术分析的本质是研究多空力量对比，而走势图形的形态正恰恰是多空力量对比的最直观的体现，庄家每天对敲时，有买盘也有卖盘，庄家的买卖交易也是市场整体买卖交易的组成部分，我们只需通过技术走势来判断买卖力量的整体对比，就可以帮助我们判断大势的方向，根本不必刻意去区分哪笔单子是庄家的，哪笔单子是散户的，这样做的结果是徒劳的，因为你永远无法准确的区分出庄家和散户的每笔交易，散户的单子可以聚少成多，庄家单字也可以化整为零。
大部分投资者对形态分析都很了解，因为形态分析是股市最基本的技术分析方法，股市中的每个人都能说出一些常见的形态，并且都能判断出形态的未来走向，而我们打开过去的K线图，一个个经典的底部形态和头部形态都历历在目，这似乎在告诉我们：形态是非常准确的而股市也好像变得简单了！果真如此吗？回答是否定的！
多年以前，我在刚刚学习技术分析时，也曾经有这种感觉，当时，我看了很多头部和底部的形态，每一个都很经典，我自以为找到了通向财富的大门，我于是花了大量的时间，牢记了各种形态，并且背得滚瓜烂熟，但是当我怀着希望来到股市以后，看着上蹿下跳的股价时，却完全傻了眼，明明是上升三角形，理论上应该突破向上，但是当我买进以后股价却连续下跌，明明是M头，当我卖出以后，股价却连续创新高。刚开始的时候，我觉得是自己运气不好，后来经过多次实战以后，我觉得技术分析不可靠，甚至，我当时曾经认为技术分析无用！但是，真理和错误往往只是一步之遥，技术分析是前人经验的总结，是大师们智慧的结晶，如果技术分析无用的话，那么这些经典的理论就不会流传下来，于是我开始醒悟：并不是技术分析本身错了，而是我没有真正理解大师们的智慧精华。
在经历多次失败以后，我重新开始学习形态分析，首先，我从形态的形成原因开始学习，形态并不是无缘无故产生的，每个形态都有其产生的内在原因，为什么头肩顶之后股价会下跌？为什么双底之后股价会上升？各种不同的形态之间在什么样的情况下会出现相互转化？两个表面上看似相同的形态为什么会出现一个下跌而另一个上涨？他们的区别在那里？导致他们向不同方向转化的原因又是什么？成交量在形态形成和发展过程中能够起到什么样的作用？成本均线在形态当中的意义如何？形态在形成的过程中市场交易双方的交易心态怎样？恐惧和贪婪是人性的弱点，它在在形态中又是如何表现的？我们在分析形态时，如何能够战胜自身的心理缺陷？........
带着这些疑问，我开始重新认识形态，这些疑问是形态分析的深层次的东西，而死记硬背图形只能算做是形态分析的皮毛，是纸上谈兵而已！只有当我们透过事物的表面了解到其中的本质以后，我们才能算真正了解了形态，我们的形态分析才能得到真正意义上的升华。
K线图是组成形态的单元，它是最基本的技术分析手段，虽然看似简单，但它却是一切技术分析之本！在技术分析之中真正称得上博大精深的就是K线图，虽然简单，但是能够真正理解他的人很少，而且他的深度是我们永远也无法完全掌握的，他需要我们不断的去深入学习，一切纪录买卖交易的K线图都有共性，无论股票，期货，还是外汇。
一个形态的“可信度”是非常重要的，看似相同的两个图形，但结局可能会产生完全相反的发展方向，这就是我以后要重点阐述的东西------形态的有效性问题。
在形态中，有很多看似相同的形态但结局确完全相反，这就需要我们首先去判断形态的有效性，有的形态属于无效形态，有的形态属于有效形态。在图形上直观表现为股价与均线系统的排列状态。均线分析技术是判断形态可靠性的最有利武器。而判断形态的有效性是形态分析中的深层次问题，也正是形态分析真正手筋！